Bí quyết chọn thời điểm rót tiền vào cổ phiếu công ty chứng khoán

Chứng khoán là nhóm cổ phiếu mang lợi hiệu quả lớn trên thị trường trong giai đoạn vừa qua. Tuy nhiên, khi người ta chú ý tới thì nhiều cổ phiếu đã tăng mạnh rồi. Làm thế nào để nhìn thấy trước cơ hội kiếm lời từ nhóm cổ phiếu này?

Thời gian qua, “bank, chứng, thép” là ba từ khóa đầu tư hot trên thị trường chứng khoán. Theo thống kê của SSI, tính đến 31/07, mức tăng của một số ngành như cổ phiếu ngành ngân hàng tăng 34% so với VN-Index, thép tăng 57% và chứng khoán tăng hơn 70%. Không ít cổ phiếu đã tăng bằng lần như EVS, VND, MBS, SBS…

Anh Tâm, một nhà đầu tư kỳ cựu, chia sẻ nhờ bắt sóng cổ phiếu chứng khoán mà năm nay anh lời đậm. Anh đã mạnh tay xuống tiền mua các cổ phiếu lớn trong nhóm như SSI, VCI, HCM hồi đầu năm. Tới nay, các khoản đầu tư của anh tới nay đầu đã gấp đôi.

Làm sao để bắt đúng sóng nhóm chứng khoán? Theo anh Tâm, trước tiên cần phải lưu ý tính chu kỳ của nhóm cổ phiếu này. Với hoạt động kinh doanh bám sát thị trường chứng khoán, kết quả của các công ty chứng khoán sẽ phụ thuộc nhiều vào diễn biến của thị trường. Cụ thể, nếu thị trường đi lên triển vọng thì lợi nhuận nhóm này sẽ tốt và giá cổ phiếu sẽ chạy theo. Chẳng hạn như giai đoạn tăng năm 2020 - nửa đầu 2021 vừa qua, các CTCK đều đua nhau báo lãi lớn. Giá cổ phiếu theo đó cũng tăng mạnh. Sang tới 2021, thị trường liên tục lập đỉnh cũng là hỗ trợ cho nhóm này.

Một dấu hiệu khác là thanh khoản thị trường. Doanh thu của các CTCK có phần đóng góp lớn từ mảng môi giới và cho vay margin. Khi thanh khoản thị trường có giai đoạn tăng mạnh kéo đủ dài thì nhóm này sẽ có nguồn thu lớn từ mảng môi giới. Đồng thời nhu cầu giao dịch lớn kéo theo nhu cầu vay margin lớn sẽ thúc đẩy nguồn thu từ lãi margin.

“Năm nay, nhóm chứng khoán cũng chạy đua phát hành cổ phiếu tăng vốn, lại càng có động lực để cổ phiếu tăng giá”, anh Tâm nói thêm.

Các chỉ báo kỹ thuật, cảnh báo giá chức khoán, thông tin cổ phiếu tăng mạnh… được cập nhật đầy đủ trên app 24HMoney

Để theo dõi sát sao thị trường nhằm tìm ra các dấu hiệu trên, anh Tâm tiết lộ đã sử dụng ứng dụng 24HMoney. Ứng dụng 24HMoney với tính năng cập nhật liên tục các tin tức, xu hướng mới nhất trên thị trường sẽ giúp nhà đầu tư có được cái góc nhìn mới và đa chiều về diễn biến thị trường chứng khoán.

Một bí quyết khác của anh Tâm là chức năng cảnh báo giá chứng khoán trên ứng dụng 24HMoney, cái hay là bên cạnh cảnh báo giá của từng cổ phiếu riêng lẻ, chức năng này cũng có thể dùng để cảnh báo về chỉ số thị trường như VN-Index, HNX-Index… Theo đó, anh Tâm sẽ biết được lúc nào thị trường bắt đầu vào sóng.

Mặt khác, nhờ đọc được các thông tin trên 24HMoney, anh Tâm càng chắc chắn về triển vọng dài hạn của nhóm chứng khoán. Tương lai thị trường sẽ có thêm nhiều sản phẩm mới như T0 và xa hơn là bán khống, như vậy, chắc chắn hoạt động kinh doanh của các CTCK sẽ càng sôi động và thu nhiều lợi nhuận. Nhờ vậy mà anh rất tự tin xuống tiền.

Bên cạnh thị trường chung, để chọn lọc cổ phiếu, anh Tâm nêu thêm một số điểm cần lưu ý:

Thứ nhất là thị phần của mảng trọng tâm của từng công ty: CTCK nào lấy trọng tâm là môi giới, thì thị phần môi giới phải nằm trong top 10. CTCK nào lấy trọng tâm là cho vay margin thì phải có dư nợ cho vay cao. CTCK nào lấy trọng tâm là IB thì phải có lượng khách hàng tổ chức lớn, thực hiện nhiều deal. Đi kèm đó là hiệu quả kinh doanh cốt lõi, nếu chú trọng vào khách hàng cá nhân, phải đi vào chất lượng tư vấn (báo cáo phân tích tốt). Nếu chú trọng vào khách hàng tổ chức thì phải có đủ uy tín làm nhiều deal lớn. Nếu chú trọng vào tự doanh, thì danh mục tự doanh phải "chất", có tiềm năng tăng giá.

Về mặt định giá, nên chọn cổ phiếu P/E thấp hơn trung bình ngành. Về nguyên tắc P/E của dòng này luôn tương ứng với Index. Có nghĩa là nếu P/E chung của thị trường chúng khoảng 16.5, thì P/E của dòng chứng cân bằng ở mức này.

“Ứng dụng 24HMoney cũng hữu ích khi cung cấp công cụ phân tích tài chính đầy đủ và chính xác làm mình lọc cổ phiếu rất tiện và yên tâm. Muốn đầu tư chứng khoán thì việc trước tiên nên cài một ứng dụng về tài chính - chứng khoán để cập nhật tin tức và có công cụ phân tích, cảnh báo. Thị trường chứng khoán sẽ còn phát triển và có nhiều tiềm năng, mình phải luôn sẵn sàng để đón sóng”, anh Tâm chia sẻ.